Perşembe günü Guggenheim, Pure Storage (NYSE:PSTG) için Satın Al notunu korudu ve şirketin dördüncü çeyrek tahminlerini aşan mali performansının ardından fiyat hedefini 48 dolardan 54 dolara yükseltti ve 2025 mali yılı için iyimser bir tahmin sağladı. Şirketin hisseleri, olumlu raporun bir sonucu olarak mesai sonrası işlemlerde %8 oranında yükseldi.
Pure Storage’ın 2025 mali yılı için öngörüsü, %10,5’lik bir gelir artışına ve %17’ye çıkması beklenen bir işletme marjına işaret ediyor. Bu görünüm, daha önce şirketin operasyonel harcama modeli geçişi ve revize edilen FY24 ve F4Q kılavuzunun önerdiği potansiyel talep sorunları hakkında endişe duyan yatırımcıları rahatlattı.
Yönetim ayrıca, hızlandırılmış operasyonel harcama satışları ve daha önce açıklanan büyük bir anlaşmanın ertelenmesine ilişkin düzeltmeler yaptıktan sonra FY24 için büyümeyi %7,3 olarak revize etti. Yeni Yıllık Sözleşme Değeri (YSD) rezervasyonları, yıldan yıla bir düşüş ve iki yıllık bir büyüme yığını üzerinden ölçüldüğünde bir yavaşlama göstermesine rağmen, öngörülenden daha iyiydi.
Raporda, Toplam Kalan Performans Yükümlülüklerinin (RPO) üst üste dördüncü çeyrekte de hızlanarak %31 artış gösterdiği ve sözleşme süresinin üç ila üç buçuk yıl arasında sabit kaldığı vurgulandı.
Gelir tahmini için çok önemli olan Toplam Yeni ACV’de hesaplanan düşüşe rağmen, yönetim şirketin performansı ve sağlanan rehberliğe dayanarak yıldan yıla yaklaşık %50 oranında büyümesi beklenen operasyonel harcama satış rezervasyonlarındaki büyüme potansiyeli konusunda iyimserliğini koruyor.
Guggenheim’ın revize fiyat hedefi, Pure Storage’ın sürdürülebilir çift haneli büyüme, %20’ye yaklaşan Serbest Nakit Akışı (FCF) marjı ve %50’ye yaklaşan yinelenen gelir karışımı ile kategorisinde lider olmaya devam edeceği inancından kaynaklanıyor. Firmanın Pure Storage’ın finansal pozisyonuna ve piyasa performansına duyduğu güven, güncellenen İndirgenmiş Nakit Akışı (DCF) bazlı fiyat hedefine de yansıyor.
InvestingPro Analizleri
Pure Storage’ın son finansal performansı Guggenheim’daki analistlerin dikkatini çekmekle kalmadı, aynı zamanda InvestingPro tarafından vurgulanan birkaç olumlu göstergeyle de uyumlu. Şirketin bilanço gücü, Pure Storage’ın borçtan daha fazla nakde sahip olduğunu belirten InvestingPro İpuçları’ndan biri tarafından vurgulanıyor. Bu finansal istikrar, şirketin operasyonel harcama modeline geçişini göz önünde bulunduran yatırımcılar için güven verici bir işaret.
InvestingPro Verileri ayrıca, 2024’ün 4. çeyreği itibariyle son on iki ay için 150,89’luk güçlü bir F/K Oranı (Düzeltilmiş) ortaya koyuyor; bu oran yüksek olmasına rağmen, 0,51’lik cazip bir PEG Oranı ile birleşerek şirketin kazanç büyümesinin kazanç katsayısını haklı çıkarabileceğini gösteriyor. Ayrıca, Pure Storage 2024’ün 4. çeyreği itibariyle son on iki ayda %2,8’lik övgüye değer bir Gelir Artışı göstermiştir ve bu da 2025 mali yılı için iyimser gelir beklentisini desteklemektedir.
Ayrıca, şirketin hisse senedi performansı, yatırımcı güvenini ve piyasa momentumunu yansıtan %26,45’lik 3 Aylık Fiyat Toplam Getirisi ile güçlü olmuştur. Bu, şirketin gelecekteki büyüme beklentileri ışığında yatırımcı duyarlılığını destekleyebilecek son üç ayda güçlü bir getiriye işaret eden başka bir InvestingPro İpucu ile uyumludur.
Daha fazla bilgi edinmek isteyenler için InvestingPro Pure Storage hakkında ek ipuçları sunuyor. Okuyucular PRONEWS24 kupon kodunu kullanarak yıllık veya iki yıllık Pro ve Pro+ aboneliklerinde ekstra %10 indirim kazanabilir ve daha kapsamlı bir yatırım analizi için toplam 13 InvestingPro İpucuna erişim sağlayabilirler. Bu değerli bilgileri keşfetmek için https://www.investing.com/pro/PSTG adresini ziyaret edin.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
